【鏈得得獨家】『抱大腿』卻被幣安痛擊,FTX能否借助監管機構翻身?

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冬天剛剛來到,一場『權力的遊戲』就在加密貨幣行業拉開了帷幕。

11月2日,CoinDesk發佈了一篇名為『Divisions in Sam Bankman-Fried’s Crypto Empire Blur on His Trading Titan Alameda’s Balance Sheet』的文章,成為兩大頭部交易所對戰的『導火索』。

文章揭露了FTX CEO Sam Bankman-Fried《SBF》的加密交易巨頭Alameda Research目前可能存在的資債情況。

文章提到,在Alameda的資產負債表中,絕大部分資產都是FTX的平臺幣FTT。

截至6月30日,Alameda資產達146億美元,其中最大的單一資產為價值36.6億美元的FTT,其他重要資產包括33.7億美元的SOL和Solana生態Token。

負債則有80億美元,主要是74億美元的貸款。

還沒等FTX站出來對此事件進行回應,幣安就動作迅速地作出反應。

11月5日,Whale Alert數據監控顯示,22999999枚FTT《5.85億美元》從未知錢包被轉入幣安。

幣安CEO趙長鵬《CZ》表示,這隻是『其中的一部分』。

作為去年退出FTX股權的一部分,幣安共收到了大約21億美元等值的現金《BUSD和FTT》,將嘗試以最小化市場影響,在未來幾個月賣出賬面上的所有FTT。

Alameda CEO Caroline Ellison則回應稱,如果CZ想讓清倉對二級市場的影響降到最低,Alameda現在非常願意以22美元的價格收入。

同時,Caroline Ellison還就Alameda Research財務文件一事作出了回應:『網上流傳的資產負債表不完整,僅是公司實體的一個子集,我們有超過100億美元總資產沒有反映在該表中。

此外,資產負債表列出了我們幾個最大的多頭頭寸,但卻沒有列出我們的對沖倉位。

考慮到今年加密信貸領域的緊縮,目前為止我們已經歸還了大部分貸款』

但是這一系列回應並未挽救FTX和Alameda目前所面臨的糟糕的局面:一方面,FTX要應對不斷流出平臺的數十億美元資金,以及不斷被拋售的FTT和數量暴漲的FTT/USD 未平倉合約頭寸;另一方面,FTT依舊在止不住地一跌再跌,截至發稿時《11月8日晚上8點》,CoinMarketCap數據顯示,FTT報價17.96美元,24小時跌幅為20.99%。

大多數人都沒有意識到的是,這場沖突其實已經蓄謀已久,自2019年以來就一直在醞釀,直至上周正式爆發。

兩大平臺『發家史』

2017年,CZ創建了幣安,並憑借現貨交易迅速站穩腳跟,成為數一數二的頭部加密貨幣交易所。

而在當時,BitMex與OKEx憑借衍生品交易市場與其形成抗衡。

2019年5月,SBF成立FTX,作為一個新玩家進入了加密交易領域。

2019年12月20日,幣安宣佈對FTX進行戰略投資,使後者的估值在短短時間內達到了10億美元。

除此之外,幣安還長期持有FTT,以幫助FTX生態的持續發展。

由此,FTX獲得了巨額投資,在SBF的帶領下得以迅速發展壯大,而幣安則希望借此在衍生品交易市場占據一席之地,兩者可以說是雙贏的態勢。

但是,隨著FTX在上一輪牛市中繼續快速地增長,似乎讓CZ意識到,FTX正成為一種威脅。

於是在2021年7月,FTX以180億美元完成了9億美元的B輪融資《估值漲至180億美元》期間,幣安宣佈從中撤資。

CZ稱其為『正常的投資周期』。

時間快進至2022年,幣安和FTX經過一年的成長與市場的洗禮,分別成為了交易量排名第一和第二的交易所,盡管幣安的交易量仍是FTX的10倍,但FTX的增長速度也不容小覷。

SBF『投靠』監管機構

SBF是有雄心的,在這場角逐中,他逐漸意識到,將FTX潛力最大化的唯一途徑就是贏得監管機構的支持。

這也就解釋了為什麼他不僅是加密行業的最大捐助者之一,同時也是整個美國政治運動的最大捐助者之一《他是拜登競選團隊的第二號捐贈者》。

或許SBF清楚,為了有朝一日能夠『擊敗』幣安,他需要將美國的監管機構作為手中的武器。

因此,他對即將監管行業的法案也大為支持。

10月19日,美國商品期貨交易委員會《CFTC》將一份關於監管加密行業的《數字商品消費者保護法《DCCPA》》新草案上傳至GitHub。

DCCPA是由參議員Debbie Stabenow和John Boozman於8月提出的。

如果該法案獲得通過並簽署成為法律,那麼CFTC將成為加密貨幣交易所的主要監管機構,而DeFi,即去中心化金融,也將置於中心化監管機構的掌控之中。

目前,圍繞該法案的談判仍在進行中,最終的內容或許也會作出一些更改。

從DCCPA草案發出時,SBF就一直對其公開表示支持,此舉遭到了業內人士的猛烈抨擊,因為行業內普遍認為,該法案將對DeFi行業構成威脅甚至將其扼殺。

對此,SBF在10月19日發推稱:

隨後他又發文稱:

但是人們似乎並不買賬。

智能合約開發工具ApeWorX Ltd.的匿名建設者señor doggo回懟道,中心化實體與DeFi 的交集是爭論的根源,永遠不應該有透過中心化中間機構的介面授權以訪問DeFi 的限制,開發者應該被允許構建任何他們想要的接口。

1confirmation創始人Nick Tomaino更是直言不諱地諷刺道,『如果你在乎更大的利益,你必須為之奮鬥』

陷入僵局

幣安不會『不戰而降』。

近期,SBF公開支持監管法案,儼然已經成為了『加密領域的敵人』。

而這一事件還未平息,旗下公司又被爆出了負債情況。

幣安則借助這兩個事件發起了反擊:一方面助長了FUD對FTX破產的說法,並進一步將FTX框定為『反加密貨幣』;另一方面通過不斷拋售FTT,對其價格造成實質性的打擊。

通過與SBF及Caroline Ellison在推特的幾次交鋒來看,CZ似乎無意停止。

Caroline提議通過場外交易購買FTT,SBF呼籲交易所『做愛《和區塊鏈》而不是戰爭』。

CZ則是將FTX與LUNA進行了對比,再次助燃了之前FUD的情緒。

他很清楚,近幾個月,許多大公司相繼破產,行業參與者們的精神都有些緊張,沒人願意再冒任何的風險。

CZ稱,『清算FTT隻是後期退出的風險管理,也是吸取了此前LUNA的教訓。

Binance以前支持過,但離婚後不會假裝相愛。

我們不反對任何人,但不會支持那些在背後遊說反對其他行業參與者的人』

正如The Block研究副總裁Larry Cermak所言:『退出總是明智的,即使你認為謠言隻有1%的可能性是真的』

因此,謹慎的加密貨幣投資者的合理做法是從FTX撤出資金,即使FTX破產的幾率極低。

盡管CZ發文表示,『並沒有與FTX開戰,整個事件也並非策劃』,但是目前幣安拋售FTT的決定並未被收回。

毫無疑問的是,FTX肯定會在這次攻擊中受到重創。

但考慮到FTX的規模,這次攻擊對加密貨幣行業來說幾乎也是災難性的,目前比特幣已經跌破兩萬美元。

監管機構仍在觀望。

『Winter is coming』,我們隻能希望事態不會失控。

更新:

11月9日零點剛過,幣安CEO趙長鵬就在推特投下一個重磅炸彈,他表示,『今天下午,FTX向我們尋求幫助。

其存在嚴重的流動性緊縮。

為了保護用戶,我們簽署了一份不具約束力的意向書,打算完全收購FTX並幫助其應對流動性緊縮。

我們將在未來幾天進行完整的盡職調查』

SBF也發推表示,FTX與幣安達成了協議,獲得幣安戰略投資,幣安成為FTX『第一個也是最後一個投資者』。

消息發出後,BNB短線漲至379.30美元,24小時漲幅達11.99%;FTT也一度拉漲至20美元以上。

據Semafor援引知情人士報道稱,SBF在與幣安達成收購協議前,曾向華爾街、矽谷的億萬富翁們求助,以獲得10億美元援助資金救急。

但在周二中午時,FTX的資金缺口已快速擴大至60億美元。

收購的消息傳出後,FTX的四名投資者透露,所持股權的命運未知,他們仍在試圖弄清楚將如何受到幣安交易的影響。

一位投資者表示,他們全天都在接收有限合夥人的短信,這些機構投資者擔心股權的價值會歸零。

SBF則在今日發表的致歉信中表示,就其與幣安的金融交易缺乏溝通向投資者道歉,幣安收購FTX.com的非約束性協議的細節仍在討論中。

公司的首要任務是保護客戶和行業,股東則為第二優先事項。

未來將會提供更多細節和事件回顧。

SBF表示,將盡其所能保護客戶資產和股東投資。

然而,FTX行情數據顯示,受 10 億美元大額清算影響,FTT現已跌破 6 美元,24小時跌幅高至72%以上,讓人們不禁擔心,FTT是否難逃『歸零』的命運。

與此同時,比特幣也再度跌破19000美元。

監管層面傳來消息稱,幣安收購FTX或遇反壟斷監管阻礙。

如果各地監管機構擔心這筆收購會限制市場自由選擇,他們便有權阻止該重大合並,並且也有嚴格的法律禁止反競爭行為。

美國商品期貨交易委員會《CFTC》發言人 Steven Adamske表示,其正在關注 FTX 事件動態,但目前任何監管問題都未明確。

美國證券交易委員會《SEC》發言人和美國財政部發言人也暫未表態。

此外,SBF推動的加密監管法案DCCPA今年可能無法通過,盡管他此前已為美國中期選舉中捐贈 3920 萬美元。

跟蹤該法案的人士表示,FTX的內部崩潰大大降低了該法案在今年最後兩個月獲得推動的可能性。

明年1月新一屆國會開始時,議員們將不得不重新提出現有的法案。

區塊鏈協會執行董事克裡斯汀·史密斯表示,『SBF是這一切的背後驅動力,而他目前顯然正忙於其他事情,就是把他的‘帝國’賣給幣安』,『我認為他短期內不會出現在華盛頓』